آموزش Ethereum Staking در مورد تبادل Binance

برای بهبود این مسائل ، بنیاد اتریوم در حال برنامه ریزی برای ارتقاء بسیار پیچیده ، Ethereum 2. 0 (ETH2) ، برای تقویت امنیت ، سرعت ، کارآیی و مقیاس پذیری شبکه Ethereum است تا بتواند معاملات بیشتری را پردازش کند ، تنگناها را سهولت و سهولت کند و تنگناهاموارد استفاده بیشتری را به خصوص در خارج از امور مالی متناسب کنید.

مرحله اول این به روزرسانی چند ساله برای افزایش عملکرد و بهبود امنیت راه اندازی شده در اول دسامبر 2020. ETH2 یک ارتقاء بسیار پیچیده به یک blockchain در تولید است که قبلاً توسط بسیاری از افراد و پروژه ها مورد استفاده قرار می گیرد. توسعه دهندگان باید اطمینان حاصل کنند که همه این برنامه ها در طول و بعد از انتقال به کار خود ادامه می دهند. به همین دلیل ، این به روزرسانی طی چند سال به چندین مرحله تقسیم شده است.

سوالی که در این مقاله تحقیق می خواهیم و سعی در پاسخ دادن به آن داریم ، آیا خرید نشانه ETH پس از این نسخه به روزرسانی یک انتخاب سرمایه گذاری صحیح خواهد بود؟با انجام این کار ، ما همچنین نشان خواهیم داد که اتریوم به کجا می رود ، تا چه حد رسیده است و چه خطرات و پاداش هایی در پیش است.

یک پیشینه کوچک - اثبات کار در مقابل اثبات سهام

ETH2 پیشرفت های عمده اثبات سهام (POS) و Sharding را با خود به ارمغان می آورد. POS جایگزینی برای اثبات کار (POW) است و به عنوان یک الگوریتم اجماع کارآمدتر و ایمن تر برای پروتکل های blockchain دیده می شود. blockchains POW (مانند بیت کوین و ETH1) برای حل پازل های رمزنگاری به منظور اعتبارسنجی معاملات و ایجاد بلوک های جدید ، به معدنچیان پاداش می دهند. این باعث می شود تا blockchain را تضمین کند ، اما به مقادیر زیادی انرژی نیاز دارد.

از طرف دیگر ، blockchains POS از مکانیسمی به نام Staking برای ایمن سازی blockchain و تولید بلوک های جدید استفاده می کند. Staking فرایندی است که با استفاده از آن اعتبار سنج ها برای ایجاد یک بلوک جدید انتخاب می شوند. احتمال انتخاب برای تولید/اعتبارسنجی بلوک متناسب با تعداد سکه های معتبر است. بنابراین ، هرکسی که حداقل تعداد سکه ها را داشته باشد می تواند در استیک شرکت کند و نسبت به مبلغ خود که در آن قرار گرفته است ، سکه های بیشتری کسب کنند. بیشتر blockchain های جدید که از ابتدا بیرون می آیند ، POS هستند. برخی دیگر از زنجیره های مهم POS شامل Tezos ، Cosmos ، Cardano ، EOS ، Polkadot ، Algorand ، Avalanche ، Tron و موارد دیگر است.

اطلاعات اضافی: POS چیست؟(نقشه راه اتریوم)

ورود به جزئیات - اعتبار سنج ها

برای شرکت در ETH2 Staking نیاز به فعالیت خود یک اعتبار سنج یا وام دادن نشانه های خود به شخص دیگری دارد. در ETH2 ، اعتبار سنج ها برای اعتبار بلوک ها پیشنهاد ، تأیید و تضمین می کنند. در عوض ، اعتبار سنج های صادقانه جوایز مالی دریافت می کنند. اعتبار سنج ها باید 32 ETH2 را به عنوان وثیقه ارسال کنند که برای تولید بلوک های بد یا آفلاین کاهش می یابد (از بین می رود). این معماری برای تلاش برای اطمینان از عدم تمرکز شبکه ایجاد شده است. هر 32 ETH2 برای پیکربندی و استقرار نیاز به یک نمونه اعتبار سنج دیگر دارد ، اگرچه این موارد می توانند منابع را به اشتراک بگذارند. کسانی که کمتر از این مقدار هستند ، یا مواردی که از نظر فنی قادر به اجرای گره خود نیستند ، باید نشانه های خود را به استخر (یا آنها را در مبادله رها کنند) وام دهند ، روندی به نام هیئت. متأسفانه ، ETH2 اثبات خالص سهام است ، بدون هیئت ، مکانیسمی که به یک دارنده توکن اجازه می دهد تا با خیال راحت نشانه ها را برای یک شخص ثالث برای تساوی تفویض کند. از آنجا که نمایندگی توسط پروتکل اجرا نمی شود و باید توسط قراردادهای هوشمند شخص ثالث اضافه شود ، این منجر به خطرات امنیتی اضافی و کمیسیون های بالا می شود. بسیاری دیگر از blockchain های POS مدرن به طور بومی از نمایندگی (غرق شدن غیر حضوری) پشتیبانی می کنند ، به موجب آن یک کاربر می تواند سکه ها را در کیف پول خود حفظ کند (و مستقیماً پاداش کسب می کند) اما حقوق تولید بلوک را به شخص ثالث بدون هیچ گونه خطر امنیتی واگذار می کند. شایان ذکر است که ETH2 برای حمایت از صدها هزار اعتبار سنج ، بسیار بیشتر از سایر blockchains و مقدار استثنایی از عدم تمرکز طراحی شده است.

تنها راه برای به دست آوردن نشانه های ETH2 برای وثیقه معتبر ، ایجاد یک معامله ETH یک طرفه به قرارداد سپرده در زنجیره اتریوم فعلی است که ETH1 و نشانه های ETH2 را می سوزاند.(اطلاعات بیشتر را در زیر مشاهده کنید.) از نظر فنی ، این یک نشانه جدید به نام Beth (Beacon Chain ETH) ایجاد می کند که فقط در زنجیره Beacon Ethereum 2 وجود دارد ، که در این گزارش به سادگی به عنوان ETH2 گفته می شود.

اعتبار سنج ها مسئولیت های خاصی دارند. کسانی که به طور فعال در اجماع شرکت می کنند ، پاداش می گیرند. آنهایی که آفلاین هستند مجازات می شوند. مجازات های آفلاین برابر است با پاداش برای شرکت فعال ، حداکثر 16 ETH (نیمی از 32 سهام ETH). اگر اعتبار سنجی مجازات شود و سهم آن به 16 ETH کاهش یابد ، از شبکه رد می شود و بودجه تا مرحله 2 قفل می شود. همچنین ، هنگامی که یک اعتبار سنج تصمیم به ترک آن گرفت ، آنها نمی توانند دوباره تا مرحله 2 شروع کنند و بودجهبرای این دوره قفل خواهد ماند (احتمالاً 2 سال).

ساخت پروتکل جدید اتریوم - مراحل ETH2

یادآوری این نکته حائز اهمیت است که راه اندازی فعلی ETH2 فقط شروع ارتقاء چند ساله با علی رغم نامگذاری ، چهار مرحله مجزا است.

فاز 0 - زنجیره چراغ (دسامبر 2020)

در اصل ، این فقط POS با هیچ چیز دیگری نیست. به خصوص مفید نیست. یکی از مزایای آن در ETH1 این است که از نهایی پشتیبانی می کند ، که به ویژه در برنامه های مالی مفید است..

فاز 1 - زنجیرهای شارد (یک سال؟)

وی گفت: "مجموعه فعلی اتریوم دارای یک blockchain متشکل از یک زنجیره واحد با بلوک های متوالی است. این امن است ، اما بسیار کند و کارآمد نیست. با معرفی زنجیرهای Shard ، این blockchain تقسیم می شود و این امکان را فراهم می کند که معاملات به جای موارد متوالی در زنجیرهای موازی انجام شود. این شبکه را سرعت می بخشد و می تواند راحت تر مقیاس کند. "

زنجیره های شارد کلید مقیاس پذیری آینده هستند زیرا آنها امکان عملکرد موازی را فراهم می کنند و 64 در فاز 1 وجود خواهد داشت (شاید با افزایش سخت افزار اضافه شود ؛ اما این در این لحظه از زمان مشخص نیست). هر زنجیره Shard مانند یک نسخه از زنجیره فعلی ETH1 است که به طور موازی کار می کند. زنجیرهای Shard برای هماهنگی از زنجیره چراغ استفاده می کنند.

در این مرحله هنوز هیچ قرارداد هوشمند و تعادل حساب وجود ندارد."این مانند یک آزمایش برای ساختار Sharding خواهد بود نه تلاش برای استفاده از SCALD."(نقل قول مستقیم از https://docs. ethub.io/ethereum-roadmap/ethereum-2. 0/eth-2. 0-phases/)

این بدان معناست که حداکثر پیشرفت TPS نسبت به ETH1 در این زمان فقط در حدود 64 برابر است ، اما ممکن است در آینده قسمت های بیشتری اضافه شود. ظرفیت فعلی Blockchain Ethereum حدود 15-30 TPS است. افزایش 64x ما را به تقریباً 1000-2000 TPS می رساند. با استفاده از فن آوری های مقیاس پذیری لایه 2 مانند رول های همراه با فاز 1 ، برخی از افراد تا پایان سال 2021 توان 100000 TPS را پیش بینی می کنند ، اما هنوز مشخص نیست که این امر چه زمانی حاصل می شود.

فاز 1. 5 - ادغام با ETH1 ("تخمین 2021" ، اما می تواند 2022 باشد)

Mainnet Ethereum موجود به عنوان یک زنجیره Shard به زنجیره چراغ اضافه می شود و شبکه را به یک شبکه اجماع POS از الگوریتم اجماع فعلی POW تبدیل می کند. در این مرحله ، معدنچیان موجود POW ETH1 مجبور به ترک خواهند شد.

این مرحله بزرگتر از آن است که بسیاری از مردم متوجه شوند. در مورد فاز 1. 5 ، دنی رایان از بنیاد اتریوم می گوید:

فاز 1. 5 بسیار زیاد است. ETH2 برای اتریوم ساخته شده است و در این مرحله ، ETH2 به اتریوم تبدیل می شود. تمام برنامه هایی که ما می شناسیم و دوست داریم در مکانیسم اجماع ETH2 به روز شده ادغام می شوند ، و از ویژگی های مورد استفاده ما استفاده می کنیم و همزمان باز کردن چشم انداز جدید وسیع یک اجماع اثبات شده از سهام با دسترسی بومی به یک مقیاس پذیر بسیار مقیاس پذیر است. لایه دادهبه نظر من این گوشت روند است. این لحظه موفقیت بزرگ است که ما Ethereum را به طور کامل در واقعیت جدید آن قرار می دهیم.

فاز 2-اعدام ایالتی (2-3 سال)

سرانجام قراردادها و حساب های هوشمند پشتیبانی می شوند و کاربران می توانند آزادانه نشانه های ETH2 را آزاد و انتقال دهند.

توجه ویژه: سناریوی متناوب شامل رول

این احتمال وجود دارد که اگر می توان Layer 2 Rollups را با موفقیت به فاز 1 اضافه کرد ، و Rollups از قراردادهای هوشمند پشتیبانی می کند ، ممکن است فاز 2 لغو شود و فاز 1. 5 ممکن است مرحله نهایی ETH2 باشد.

در این سناریو ، Vitalk Buterin موارد زیر را نوشت:

• امروز ، اتریوم دارد~15 TPS
• اگر همه به سمت غلتک ها حرکت کنند ، ما به زودی خواهیم داشت~3000 TPS.
• هنگامی که فاز 1 همراه شد و رول ها برای ذخیره سازی داده های خود به زنجیرهای Sharded ETH2 منتقل می شوند ، ما به حداکثر نظری می رویم~100000 TPS.
• سرانجام ، فاز 2 به همراه خواهد بود و زنجیرهای Sharded ETH2 را با محاسبات بومی همراه می کند ، که به ما می دهد ...~1000-5000 TPS.

این به معنای یک رویکرد "فاز 1. 5 و انجام شده" به ETH2 است ، جایی که لایه پایه بر روی انجام چند کار خوب - یعنی اجماع و در دسترس بودن داده ها متمرکز می شود.

اطلاعات بیشتر در مورد مراحل محققان اتریوم.

گام به گام-راه اندازی فاز 0

در هفته اول ماه نوامبر ، بنیاد اتریوم "قرارداد راه اندازی" را مستقر کرد ، که یک قرارداد هوشمندانه در مورد blockchain موجود در Ethereum است که در آن اعتبار سنج ها باید ETH خود را واریز کنند تا ETH2 مورد نیاز برای شروع اعتبار سنجی را بدست آورند. تقریباً بلافاصله ، به عنوان یک نمایش پشتیبانی ، بنیانگذار Cryptocurrency ویتالیک باترین 3200 ETH (به ارزش تقریبی 1. 4 میلیون دلار) را به قرارداد سپرده ارسال کرد ، برای 100 اعتبار سنج.

524،288 ETH STAKED ETH برای راه اندازی (16،384 اعتبار سنج) لازم بود. این تعداد محاسبه شد تا حمله به شبکه از نظر اقتصادی دشوار شود. این مبلغ لازم بود تا 24 نوامبر از بین برود ، برای اینکه شبکه جدید در تاریخ 1 دسامبر راه اندازی شود. مبلغی که به آرامی در حال رشد است و به نظر می رسید مهلت ممکن است از دست رفته باشد. از تاریخ 11/13/20 ، 64،320 ETH (12 ٪) و از تاریخ 11/20/20 ، تنها 107،360 ETH (20 ٪) جمع شدند. با این حال ، در همان پایان ، چیزهایی که به سرعت بخار را برداشتند و در مهلت مهلت ، 694،368 ETH (به ارزش بیش از 400 میلیون دلار) به این قرارداد ارسال شد. تقریباً 25 ٪ آخر اتر برای دیدار با آستانه در کمتر از یک بار چهار ساعته به قرارداد واریز شد.

توجه: مقدار فعلی ETH2 Staked را می توان به راحتی در Launchpad ETH2 تحت "وضعیت شبکه" بررسی کرد. طبق گزارش Launchpad ، از 14 دسامبر ، 1،466،369 ETH به هم ریخته شد. حساب توییتر "ETH2 پاداش پاداش" همچنین اطلاعات مشابه و موارد دیگر را توییت می کند. می گوید عملکرد فعلی 15. 31 ٪ است (که هر هفته با توجه به اینکه ETH بیشتر است) کاهش می یابد). از آنجا که فقط تعداد مشخصی از اعتبار سنج های جدید می توانند هر هفته به آن بپیوندند ، از 14 دسامبر 14 روز در انتظار اعتبار سنجی جدید وجود دارد.

ETH2 با گذشت زمان

درگیر شدن - اجرای یک اعتبار سنج

بسیاری از مردم هنوز در تلاشند تا درک کنند که برای اجرای اعتبار سنج خود یا استفاده از اعتبار سنجی حزب 3 RD لازم است. شرکت فناوری نرم افزار Blockchain Consensys در حال انتشار مجموعه ای از مقالات است که به افراد فنی کمک می کند تا اعتبار سنج خود را تنظیم کنند. Bankless همچنین آموزش خوبی در مورد تنظیم اعتبار سنجی منتشر کرده است.

علاوه بر این 32 ETH که لازم است برای شرکت در آن ، یک اعتبار سنج را به عنوان مشخص شده 837 دلار در سال در هزینه های میزبانی ابر هزینه کند. اجرای اعتبار سنج خود شخصی چیزی نیست که بتوانید تنظیم کنید و از آن دور شوید. این امر به تعهد نیاز دارد تا سرور را به مدت 2 سال به کار خود ادامه دهد.(همانطور که اشاره شد ، می توان یک اعتبار سنج را دقیقاً یک بار و بدون مجازات ترک کرد ، اما توکن ها برای 1-2 سال دیگر در آن اعتبار سنج قفل می شوند.) اپراتور باید اطمینان حاصل کند که سرور به طور مداوم در حال کار است. تکه های امنیتی را اعمال کرده و تمام نرم افزار گره را به روز کنید. این یک تعهد قابل توجه است. با این حال ، احزاب سوم همانطور که در زیر بحث شده است ، خدمات را برای آسانتر کردن این خدمات ارائه می دهند.

اعتبار سنج های شخص ثالث

توجه: در زمان نوشتن ، این اطلاعات به سرعت در حال تغییر است و بسیاری از محصولات اعلام شده اند اما هنوز راه اندازی نشده اند.

Rocketpool یکی از اولین گروه هایی بود که خدمات Staking ETH2 خود را اعلام کرد. آنها خود را به عنوان "شبکه غیر متمرکز ETH POS" ، با استفاده از قراردادهای هوشمند برای حضانت نشانه ها ، بیان می کنند. در مورد این اعلامیه بسیار زیاد وجود داشت ، اما از آغاز ماه دسامبر ، تاریخ راه اندازی نامشخص است و سایر جزئیات مهم مانند هزینه ها.

STKR - که توسط ANKR در تاریخ 1 دسامبر راه اندازی شد ، خدماتی است که به شرکت کنندگان امکان می دهد با کمتر از 32 ETH (حداقل 0. 5 ETH) شرکت کنند. معماری آنها کار را بین ارائه دهندگان صندوق ، ارائه دهندگان سخت افزار ، نگهدارنده و استیکر ANKR تقسیم می کند. آنها 23 ٪ هزینه را پرداخت می کنند و یک "نشانه دارایی مصنوعی جدید" AETH (ERC-20) را که 1: 1 به سهام شما صادر می شود ، باز می گردانند ، بنابراین کاربران می توانند ETH را که در Stkr قرار دارد تجارت کند."AETH نماینده ETH2 Plus به دست آمده پاداش نهایی است."جالب است بدانید که بازار AETH ، نقدینگی آن و چه قیمتی بازار برای آن ارزش دارد. بدون نقدینگی کافی ، ممکن است بی معنی باشد.

گره های معتبر STKR را می توان توسط ANKR Corporation اجرا کرد ، که توسط کاربران شخص ثالث با استفاده از زیرساخت های ابری ANKR اداره می شود ، یا توسط کاربران شخص ثالث در زیرساخت های خود اداره می شود. اپراتورهای گره پرداخت می شوند~10 ٪ (نیمی از هزینه). ANKR همچنین خدمات ابری مدیریت شده ساده را برای کسانی که می خواهند اعتبار سنج خود را تنظیم کنند ، غیر مرتبط با سرویس STKR ، ارائه می دهد ، بنابراین می توان به طور بالقوه این سرویس را از ANKR پرداخت کرد و سپس به عنوان یک اپراتور گره STKR ثبت نام کرد و شروع به جمع آوری هزینه از سایر کاربران کرد.

مشابه AETH ، مدیر ارشد محصول Coinbase Surojit Chatterjee دیروز اعلام کرد قصد ایجاد بازار برای eth2 staked در یک پست وبلاگ است. Coinbase اظهار داشته است ، در اوایل سال 2021 آنها "تجارت بین ETH2 ، ETH و سایر ارزهای پشتیبانی شده را نیز فراهم می کنند که نقدینگی را برای مشتریان ما فراهم می کنند."بازارهای ثانویه برای نشانه های مصنوعی مانند AETH یا ETH2 ممکن است بتوانند نگرانی های مربوط به دوره قفل را برطرف کنند. جالب است بدانید که با توجه به خطر ذاتی طرف مقابل که در ارتباط با استیک است ، چگونه این بازارها با سایر نشانه ها مقایسه می شوند. یک بازار ثانویه اتر که احتمالاً با میزان اتر که در یک مبادله متمرکز برای استیک نگه داشته می شود ، گره خورده است. این می تواند برخی از مبادلات را به نگرانی های امنیتی باز کند. این دارایی را می توان "مشتقات خاموش یا اوراق بهادار یا سهام مخفی" در نظر گرفت.(ارتباط دادن)

Consensys برای مؤسساتی مانند مبادله ، API Staking Codefi (Staking "به عنوان یک سرویس") را ارائه می دهد. محاکمات اول با Binance ، Crypto.com ، Darma Capital ، Huobi Wallet ، Matrixport و Trustology است. ما می توانیم انتظار داشته باشیم که این شرکت ها در صورت عدم موفقیت ، محصولات ETH2 را راه اندازی کنند.

بسیاری از صرافی ها برنامه هایی را برای حمایت از Staking ETH2 اعلام می کنند. جالب خواهد بود که ببینیم چگونه این بازی می کند. برای سرمایه گذاران خرده فروشی کوچکتر ، این ممکن است بهترین گزینه باشد. به احتمال زیاد ، مبادلات هزینه های بالایی را برای این سرویس هزینه می کنند.(به عنوان مثال ، Coinbase 25 ٪ هزینه برای Staking Tezos را پرداخت می کند ، جایی که 5-10 ٪ برای خدمات پخت شخص ثالث معمولی است.) با این حال ، آنها احتمالاً نوعی نقدینگی متناوب را ارائه می دهند. سرمایه گذاران ممکن است بتوانند نشانه های ETH2 را با سایر کاربران در مبادله تجارت کنند ، اما در اصل تجارت IOU را انجام می دهند و نمی توانند آنها را از مبادله خارج کنند ، زیرا از نقل و انتقالات پشتیبانی نمی شود.(به بحث در مورد مراحل بالا مراجعه کنید.) FTX اعلام کرده است که در نظر دارد تجارت یک نشانه بث را نیز انجام دهد.

جیکوب فرانک ، بنیانگذار Coin Metrics ، در یک موضوع توییت برخی از افکار در مورد چنین بازارهای IOU را بیان کرد. وی گفت: یک بازار ثانویه برای نشانه های اتر Staked فقط به اندازه میزان اتر قفل شده در قرارداد سپرده خواهد بود. کیفیت معاملات آن همچنین به این بستگی دارد که آیا سازندگان بازار به طور فعال تجارت دارایی تئوریزه شده را آغاز کرده اند. ارزش این توکن نه تنها به تورم زیربنایی که پاداش دهنده ها در سالانه بین 8 ٪ تا 15 ٪ دریافت می کنند ، گره خورده است ، بلکه برای واریز اتر در زنجیره چراغ ، بلکه به خطرات ذاتی از تجارت یک محصول در بالای همیشه-blockchain eth 2. 0 ساخت و ساز. به عنوان مثال ، مجازات های عدم اعتبار در تأیید زنجیره جدید بر سپرده های اتر تأثیر می گذارد. این مجازات ها ، در بعضی مواقع ، بر نحوه تجارت توکن اتر تأثیر می گذارد.

در نامه ای به مشتریان در تاریخ 3 دسامبر 2020 ، کراکن اعلام کرد که آنها ETH2 را پیشنهاد می کنند و همچنین بازاری برای تجارت "ETH STAKED برای ETH UNTAKED" را ارائه می دهند. آنها به چند نکته توجه می کنند که نشانگر موضوعاتی است که همه با آنها روبرو خواهند شد. یعنی ، آنها قصد دارند یک جفت معاملات ویژه بین ETH Staked و ETH Unstaked را راه اندازی کنند تا نقدینگی را به سرمایه گذارانی که ETH خود را در هنگام استفاده از آن قفل کرده اند ، ارائه دهند. این بازار به شهروندان ایالات متحده و کانادا ارائه نمی شود. همچنین ، نقدینگی که در این بازار ایجاد می شود ، مشخص نیست و اگر نقدینگی ضعیف باشد ، ممکن است بازار تا مراحل بعدی ETH2 زنده نماند.

چندین شرکت ، از جمله Darma Capital ، در حال برنامه ریزی برای ارائه خدمات واسطه ای هستند که به کاربران امکان دسترسی به سرمایه خود را می دهد. از طریق ابتکار عمل مایعات خود ، هم خرده فروشی و هم از نظر نهادی می توانند سرمایه خود را واگذار کرده و توانایی استفاده از آن را به عنوان وثیقه برای دریافت وام های سکه USD (USDC) حفظ کنند. بر خلاف سایر پیشنهادهای مشتق شده ، LiquidStake نشانه های جدیدی را برای نشان دادن اتر باند (ETH) ایجاد نمی کند.

به یاد داشته باشید ، همه اعتبار سنجی های شخص ثالث مستلزم خطر امنیتی هستند ، زیرا هیئت توسط پروتکل پایه پشتیبانی نمی شود. نشانه های Staked می تواند توسط یک بازیگر مخرب به خطر بیفتد ، زیرا آنها در کیف پول خود باقی نمی مانند.

پرونده سرمایه گذاری و ROI - چقدر می توان درآمد کسب کرد؟اول ، اجازه دهید در مورد بازده های دقیق بحث کنیم."پاداش در ETH2 با طراحی بسیار متغیر خواهد بود و به بهترین وجه از طریق یک شبیه سازی احتمالی مشاهده می شود. در نتیجه ، شما فقط می دانید که پاداش شما پس از دریافت آن چیست. "(نقل قول از برگه ماشین حساب رسمی ETH2).

منبع: نمودار پاداش های تعاملی ETH2 LaunchPad (عنوان "Staking and Rewards"). نقطه داده های برجسته از 14 دسامبر وضعیت شبکه را نشان می دهد.

پاداش های Staking ETH2 از موارد زیر متغیر است. برای مقایسه ، با توجه به نرخ Defi ، یک عکس از بازده Defi از پروژه های قابل اعتماد نشان می دهد که بازده در حدود 5 ٪ -7 ٪ است.

• 21. 6 ٪ در حداقل 524K (~0. 47 ٪) از شبکه سازی شبکه
• 4. 9 ٪ در 10 متر (~9 ٪) Staking
• 2. 16 ٪ در 55 متر (~50 ٪) Staking
• 1. 53 ٪ در 110 متر (~100 ٪) Staking

این ارقام در APY آورده شده است ، به گونه ای که اگر یکی از آنها یک اعتبار سنج ، 32 ETH ، با APY 10 ٪ ، یکی پس از یک سال 3. 2 ETH کسب کند. ارزش ندارد که پاداش های استینگ (پیوند) ترکیب نشود. هر 32 اعتبار سنج ETH هر بار پاداش یکسان می شود. پس از انتقال نشانه های ETH2 (2+ سال) ، پس از تجمع 32 ETH در پاداش های استینگ ، می توان اعتبار سنجی جدید را شروع کرد. به این ترتیب ، ترکیب جزئی امکان پذیر است ، اما پیچیده است. پاداش در هر دوره محاسبه و پرداخت می شود (دوره زمانی که طی آن معاملات توسط سپرده های توکن پیشنهاد و تأیید می شود).

در تاریخ 2 دسامبر ، یک روز پس از راه اندازی ، Coindesk گزارش داد که اعتبار سنج های فعال ، به طور متوسط ، در زمان نوشتن 0. 00403 ETH/DAY یا 2. 36 دلار در روز درآمد دارند. مطمئناً با افزایش تعداد اعتبار سنج ها ، این مقدار کاهش می یابد.

توسعه دهندگان فقط انتظار دارند که 20-40 ٪ از شبکه سهام داشته باشند. این را با Tezos مقایسه کنید ، که 80 ٪ از شبکه سازی شبکه را دارد (در A~6 ٪ عملکرد) ، اما حداقل موارد استفاده از Defi در این زمان.(Tezos یکی از اولین blockchain های مهم بود که با POS VELEGATED راه اندازی شد.)

همچنین به ماشین حساب های رسمی مراجعه کنید: برگه ماشین حساب ETH2 و نمودار پاداش های تعاملی (عنوان "استیک و پاداش"). مراقب باشید ، همه 3 ماشین حساب حزب RD دقیق نیستند! به خصوص با فرضیاتی مانند درصد شبکه که در آن قرار دارند.

سرمایه گذاران باید تمام عوامل فوق را متعادل کنند.

خطرات چیست - نزولی

بیایید برخی از خطرات نزولی را خلاصه کنیم. به یاد داشته باشید ، وجوه برای مدت طولانی قفل شده است. نقل و انتقالات بین اعتبار سنج ها تا حداقل فاز 1 (یک سال) غیرفعال می شوند ، اما حتی این امکان برداشت رایگان را ندارد. اعتبار سنج ها باید تا فاز 2 (حدود دو سال) صبر کنند تا بتوانند بودجه را به خواست خود برداشت کنند. همانطور که گفته شد ، ETH2 را نمی توان به ETH1 تبدیل کرد. با غیرفعال کردن انتقال تا حداقل فاز 1 ، هیچ راهی برای اعتبار سنجی برای خروج داوطلبانه وجود ندارد و بعداً دوباره شروع می شود. این بدان معناست که اعتبار سنج ها باید برای مسافت طولانی در آن قرار بگیرند. آنها باید سرور خود را به مدت 1-2 سال در حال اجرا نگه دارند و مرتباً به روز می شوند و نظارت می کنند.

سپس خطرات اولیه فرزندخواندگی مانند پتانسیل اشکالات نرم افزاری وجود دارد. این اشکالات ممکن است منجر به کاهش مجازات ها شود. در حال حاضر ، اشکالات در یکی از نرم افزارهای مشتری ETH2 از آزمایشگاه های PrySmatic پیدا شده است که باعث شده همه از آن استفاده کنند تا ارزش پاداش های هفته اول را از دست ندهند. همچنین ، اجازه ندهید APY نسبتاً کم ، که در مورد آن است~5 ٪ APY با 10 ٪ از شبکه سازی ، و می تواند به پایین کاهش یابد

نتیجه

اسطوره های ETH2 - درست یا نادرست؟

تیم توسعه ETH2 فوق العاده با استعداد است و تمام تلاش خود را برای اطمینان از امنیت پروتکل انجام می دهد. آنها حتی به طور رسمی کد بایت قرارداد سپرده ETH1 را تأیید کردند. با این حال ، مانند هر نرم افزار جدید ، ممکن است اشکالات در اجرای مختلف ETH2 وجود داشته باشد که ممکن است بخشی از 32 سپرده ETH کاهش یابد (گم شده). حتی اگر شبکه ایمن باشد ، عدم پشتیبانی از تعقیب و گریز به این معنی است که اگر گره اعتبار سنجی خود را اجرا نمی کنید ، یا کمتر از 32 ETH دارید ، باید مالکیت نشانه های خود را به یک شخص ثالث منتقل کنید ، و ممکن است هرگزآن نشانه ها را برگردانید. خدمات بد اخلاق شخص ثالث برای جلوگیری از سرقت نشانه های Smated توسط هکرها از قراردادهای هوشمند استفاده می کنند ، اما قراردادهای هوشمند ممکن است آسیب پذیری های امنیتی خود را داشته باشند.

ETH2 با حداقل نگهدارنده های توکن (0. 47 ٪ از شبکه) ، APY بسیار جذاب 21. 6 ٪ را ارائه می دهد. با این حال ، این به سرعت کاهش می یابد و به 4. 9 ٪ در 9 ٪ استیک و 1. 53 ٪ کم می شود. همچنین ، از آنجا که هیچ مکانیسم هیئت در پروتکل وجود ندارد ، ارائه دهندگان شخص ثالث باید کارهای زیادی انجام دهند و به همین ترتیب هزینه های بالایی را شارژ می کنند ، بسیار بالاتر از blockchains لایه 1 که از حمایت بومی برای تثبیت تفویض شده برخوردار هستند. Staking نیاز به رقابت با Defi و سایر منابع عملکرد دارد. مطمئناً به جای تبدیل آنها به ETH2 ، روش های بسیاری دیگر برای استفاده از نشانه های ETH شخص وجود دارد. Staking ETH2 باید با این موارد استفاده دیگر مانند بهره پرداخت شده توسط پروژه های Defi رقابت کند. برخی فکر می کنند که این ممکن است تضاد منافع داشته باشد ، در صورتی که اگر بازده Defi خیلی خوب باشد ، افراد کافی برای تأمین امنیت شبکه نشانه های خود را نمی گیرند. زمان خواهد گفت

پاداش ها [به راحتی] ترکیب نمی شوند. شما باید 32 ETH of Rewards را پس انداز کنید و سپس یک اعتبار سنج دیگر را راه اندازی کنید. این غیر مهم است و برای جمع آوری این پاداش بسیار زمان لازم است. صرافی ها با ذخایر بزرگ قادر به دستیابی به نزدیکترین به ترکیب مداوم در اینجا خواهند بود (این حتی تا زمانی که نقل و انتقالات فعال نشود ، در مرحله 1 یا بالاتر امکان پذیر نیست).

وجوه جمع شده برای زمان قابل توجهی غیرقانونی است. زمان دقیق به برنامه توسعه آینده ETH2 بستگی دارد. منابع مختلف این بار از 1 تا 3 سال تخمین می زنند. واقع بینانه احتمالاً حداقل 2 سال است.

صرافی ها در تلاشند نقدینگی را ارائه دهند ، اما اساساً تجارت IOU را انجام می دهند که نمی توان از مبادله خارج شد.

آیا این اجازه می دهد تا اتریوم به طور گسترده مقیاس کند؟

Sharding (برنامه ریزی شده برای استقرار در فاز 1 ، حداقل یک سال از کار) با 64 قطعه به خودی خود فقط ممکن است TP ها را با 64x (64 قطعه) افزایش دهد و بسیاری از برنامه های موجود نیاز به به روز شدن دارند.(افزایش تارهای نیاز به افزایش نیازهای سخت افزاری دارد ، بنابراین به احتمال زیاد بلافاصله اتفاق نمی افتد.) با این حال ، راه حل های مقیاس بندی لایه 2 مانند رول ها برای افزایش بیشتر TPS پیشنهاد می شود. در صورت دستیابی به حمایت از قرارداد هوشمند با رول ، فاز 2 ممکن است غیر ضروری شود و عملکرد ممکن است به 100000 TPS برسد ، اما این نامشخص است و هنوز هم توسعه زیادی لازم است. برخی از افراد انتظار دارند که قبل از فاز 1 یکپارچه شود. ما باید به تماشای این موضوع ادامه دهیم.

افکار نهایی - آیا اتریوم در صدرنشینی باقی می ماند؟

(منبع: معرفی شرکت Consensys ، تابستان 2018)

ممکن است هیچ شرکتی وجود نداشته باشد که بیشتر از ConsenSys، استودیوی مخاطره‌آمیز که توسط جو لوبین، یکی از بنیان‌گذاران اتریوم تأسیس شده، برای ترویج و تقویت استفاده از اتریوم در دنیای واقعی تلاش کرده باشد. بیانیه ماموریت ConsenSys از اتریوم به عنوان یک «کامپیوتر جهانی» یاد می‌کند که «کلاس جدیدی از تجارت جهانی بدون اصطکاک و دربرگیرنده برای همه را ممکن می‌سازد». این یک چشم انداز قدرتمند در هنگام نگارش بود، اما مشخص شد که اتریوم 1. 0 بسیار کند و گران است و آن را برای بسیاری از موارد استفاده خوب نامناسب می کند. ETH2 در نهایت در مسیری است که این چشم انداز را به واقعیت تبدیل می کند. علاوه بر این، ETH2 با تأکید بر تمرکززدایی طراحی شده است و واقعاً به آن فرصت تبدیل شدن به "کامپیوتر جهانی" را می دهد.

اتریوم تاکنون بدون شک موفقیت فوق العاده ای داشته است. جامعه اتریوم برخی از باهوش ترین ذهن ها، از جمله توسعه دهندگان اپلیکیشن و همچنین توسعه دهندگان پروتکل اصلی را به خود جذب کرده است. ارتقای پروتکل اصلی یک کار بسیار جاه طلبانه است که تا به امروز با دقت بسیار برنامه ریزی و اجرا شده است.

با این حال، بسیاری از بخش‌های نقشه راه از اینجا کمی مبهم هستند. آیا مجموعه ها به موقع می رسند؟آیا عملکرد آنها مطابق انتظار خواهد بود؟(بسیاری از فناوری‌های مقیاس‌پذیری لایه 2 به تبلیغات خود عمل نکرده‌اند.) آیا برنامه‌ها و حساب‌های ETH1 به آرامی به ETH2 منتقل می‌شوند؟

ما معتقدیم که این ارتقا در نهایت موفقیت آمیز خواهد بود و پیشرفت های زیادی را در پروتکل به همراه خواهد داشت. علیرغم تمام مشکلاتی که اتریوم در حال حاضر با آن مواجه است، پروژه های کمی به بلاک چین های دیگر منتقل شده اند. جامعه ای که در پشت اتریوم قرار دارد مسلماً بزرگترین جامعه در این صنعت است. تیم پروتکل اصلی تا زمانی که جزئیاتی مانند جمع‌آوری و انتقال به پایان نرسد متوقف نخواهد شد. تنها سوال این است که چقدر طول می کشد؟سایر بلاک چین های جدیدتر به آرامی در حال حذف برخی از موارد استفاده اتریوم هستند، اما بازار بلاک چین به طور کلی به طور قابل توجهی در حال رشد است به طوری که این یک بازی با مجموع صفر نیست. در گواهی بیشتر بر قدرت و موفقیت اتریوم، بسیاری از این بلاک چین های جدید در حال توسعه راه حل های قابلیت همکاری برای اتریوم هستند. واضح است که اتریوم به این زودی ها محو نخواهد شد.

آیا باید در Staking ETH2 شرکت کنید؟

بیایید به پرونده سرمایه گذاری برای استیک برگردیم. به طور کلی ، از آنجا که ETH2 را نمی توان به ETH1 تبدیل کرد ، هزینه فرصت های ETH2 بسیار زیاد است. ETH2 staked برای مدت طولانی قفل شده است ، و به طور بالقوه آن پاداش های بیشتری ندارد (نسبت به سایر فرصت های فعلی Defi و POS blockchain). در همین حال می توان از نشانه های ETH1 در DEFI و DAPP استفاده کرد. علاوه بر این ، واگذاری نشانه هایی که توسط شخص دیگری جمع می شوند ، توسط پروتکل پشتیبانی نمی شود و به یک مکانیسم هیئت شخص ثالث با هزینه های بالقوه بالا و خطرات امنیتی نیاز دارد. صرافی ها بازارهایی را برای تجارت ETH2 قفل شده (که نمی تواند از آن خارج شود) ارائه می دهد ، اما این بازارها ممکن است در ایالات متحده در دسترس نباشند ، ممکن است نقدینگی یا قیمت گذاری خوبی نداشته باشند و نیاز به ترک سکه در بورس داشته باشند. جالب خواهد بود که تماشای مبادلات راه اندازی Staking ، و گروه هایی که نشانه های امنیتی را صادر می کنند ، و چقدر مایع و با چه قیمت هایی در آنها معامله می شوند.

احتمالاً بیشتر سرمایه گذاران برای انجام کار به مبادله تکیه خواهند کرد. اگر فکر نمی کنید سکه های خود را در مبادله ترک کنید و نتوانید چند سال از آن خارج شوید (به طور بالقوه تجارت IOUS یا گرفتن وام در برابر سکه های خود را در این میان ، با هزینه اضافی) ، پس از آن اخذ اخلاق خود می کنیدشاید ایده خوبی باشد. یا اگر واقعاً یک هودلر و Ethereum مؤمن هستید ، احتمالاً می خواهید مقداری یا تمام نمونه کارها خود را جمع کنید. شاید شما به پروتکل های تولید کننده علاقه به سایر علاقه ها اعتماد ندارید؟سکه های ضرب و شتم برای عملکرد احتمالاً ایمن تر از وام دادن سکه های خود به یک پروتکل DEFI است.

با این حال ، اگر شما به سادگی به دنبال بازده سرمایه گذاری از فشار هستید ، ممکن است گزینه های بهتری وجود داشته باشد. ما پیشنهاد می کنیم برخی دیگر از blockchains POS را که در این گزارش ارجاع شده است ، بررسی کنید. این ممکن است موضوع گزارش های آینده از Wave Financial باشد.

پیوست و اطلاعات اضافی

نقشه راه بلند مدت ETH ، از Vitalik Buterin 3/19/20

نمای کلی ETH2 (بنیاد Ethereum) - مروری بر Ethereum Staking: خطرات ، پاداش ها و الزامات برای انجام آن.

ETH2 Staking Launchpad (بنیاد Ethereum) - این برای کسانی که قصد شروع به شروع کار را دارند ، ایجاد شده است و آنها را از طریق این روند برای تبدیل ETH1 خود و ساختن کلیدها هدایت می کند ، اما فقط کلیک کردن با تمام هشدارها در ابتدا بسیار آموزشی است.

ایالت ETH2 ، ژوئن 2020 (دنی رایان ، بنیاد اتریوم) - چشم انداز گسترده تری از مراحل فعلی و آینده ETH2 از دنی رایان ، یکی از توسعه دهندگان اصلی.

Wave Financial LLC (WAVE) یک شرکت مدیریت سرمایه گذاری در لس آنجلس و لندن است که محصولات صندوق دارایی دیجیتال نهادی را ارائه می دهد. WAVE به رهبری تیمی از متخصصان خدمات مالی بسیار با تجربه ، صندوق های سرمایه گذاری را از طریق استراتژی های متنوع سرمایه گذاری خود که بر روی دارایی های دیجیتال اعمال می شود و دارایی های واقعی را نشان می دهد ، تأمین می کند. موج همچنین حسابهای مدیریت شده ای را برای HNWI ها و دفاتر خانواده ارائه می دهد که به دنبال قرار گرفتن در معرض دارایی دیجیتال متناسب ، خدمات مدیریت خزانه داری و سرمایه گذاری در مراحل اولیه و مشاوره استراتژیک به اکوسیستم دارایی دیجیتال هستند.

موج به عنوان مشاور سرمایه گذاری ثبت شده در کالیفرنیا تنظیم می شود (CRD#: 305726).

سلب مسئولیت

هیچ چیز در این ماده نباید به عنوان یک پیشنهاد یا توصیه برای خرید ، فروش یا نگه داشتن امنیت یا محصول مالی دیگر تعبیر شود. کارایی گذشته ضمانتی برای نتایج آینده نیست. Wave Financial LLC یک مشاور سرمایه گذاری ثبت شده است که در ایالت کالیفرنیا ثبت شده است (CRD#: 305726). ثبت نام با مقامات دولتی به معنای خاصی از مهارت یا آموزش نیست. اطلاعات اضافی از جمله افشای مهم در مورد Wave Financial LLC نیز در وب سایت SEC به آدرس www.adviserinfo. sec. gov در دسترس است. یا اطلاعات بیشتری در مورد Wave Financial در www.wavegp.com کسب کنید.

منظره اکوسیستم موجود در این پست برای ارائه راهنمایی های عمومی در نظر گرفته شده است. هیچ چیز در این تجزیه و تحلیل به عنوان مشاوره مالیاتی ، مشاوره سرمایه گذاری ، توصیه یا مقدمه ای برای بودجه خاص یا منابع سرمایه در نظر گرفته نشده است.

Crypto AM: از نظر فنی در ارتباط با زومو صحبت می کند